De fleste av dere må ha hørt om indeksfond, sjansen er stor for at mange av dere kanskje ikke har investert i dem. Warren Buffet, som utvilsomt er den mest suksessrike investoren gjennom tidene, investerer i slike fond. Med en investeringsstil basert på verdi, tålmodighet og disiplin, har han ofte utkonkurrert markedet og har samlet en nettoformue nær 100 milliarder dollar. Selv om du kanskje ikke er i stand til å investere den typen penger som Buffet investerer, kan du følge anbefalingene hans og investere i lavkostindeksfond. Indeksfond er enkle å investere i, har lave gebyrer og gir ofte gode resultater, noe som gjør dem til den smarteste investeringen du kan gjøre.
Det bringer oss til det viktige spørsmålet – hva er et indeksfond og hvordan bruker de det?
Hva er et indeksfond?
Et indeksfond er en form for et aksjefond eller børshandlet fond (ETF) som har alle (eller et proporsjonalt utvalg) av aksjene som tilhører en bestemt indeks. De tar sikte på å matche ytelsen til referanseindeksen så godt som mulig. S&P 500 er muligens den mest populære indeksen. Det finnes imidlertid indekser samt indeksfond for nesten alle markeder og investeringsstrategier du kan tenke deg. Det er mulig å kjøpe indeksfond direkte fra en indeksfondsleverandør eller gjennom din meglerkonto.
Når du kjøper et indeksfond, diversifiserer du aksjeutvalget ditt i én enkel, rimelig investering. Enkelte indeksfond tilbyr deg eksponering mot tusenvis av aksjer gjennom ett enkelt fond, og reduserer dermed din samlede risiko gjennom diversifisering av beholdningen din. Hvis du investerer i forskjellige indeksfond som sporer forskjellige indekser, vil du kunne bygge en portefølje som matcher dine foretrukne aktivaallokeringer. Investering i indeksfond lar deg for eksempel sette 40 % av pengene dine i aksjeindekser og 60 % i obligasjonsindeksfond.
Det betyr at du kan få tilgang til et bredere spekter av investeringsalternativer til lavere risiko gjennom indeksfondene.Videre, når du investerer i aksjer på Wall Street, administreres det av fondsforvaltere som tjener fet fortjeneste og ikke investorene selv. Det er fornuftig å investere i lavkostindeksfond, ikke bare fordi de ikke belaster deg gjennom taket, men også lar deg diversifisere med lav risiko.
Hvis du føler at indeksfond er det beste alternativet, les videre for å vite mer om investering i indeksfond.
Viktige punkter å huske
Indeksfond er aksjefond eller ETF-er med porteføljer som reflekterer ytelsen til en utpekt indeks, som har til hensikt å matche eller slå dens ytelse.
På lang sikt utkonkurrerer indeksfond generelt andre typer verdipapirfond.
Indeksfond har generelt lave avgifter, nyter skattefordeler (de resulterer i mindre skattepliktig inntekt) og lav risiko (da de er svært diversifisert).
Hvorfor velge et fond i stedet for individuelle aksjer?
En indeks består vanligvis av hundrevis og tusenvis av aksjer. En gjennomsnittlig investor har ikke råd til å kjøpe alle eller til og med en stor del av disse aksjene. Børshandlede fond (ETFer) og verdipapirfond som holder seg til en indeks kan kjøpe alle disse aksjene ettersom de har tilgang til større mengder penger samlet inn fra tusenvis av investorer. Og når du kjøper en andel av et indeksfond, eier du hver aksje i den indeksen.
Videre veier eller vurderer alle fondene kjøpene sine. Det betyr at de kjøper flere antall aksjer enn andre. Dette er typisk fordi indeksen regner visse aksjer som mer sannsynlig å påvirke indeksen enn andre. Et godt indeksfond vil veie sine kjøp i samme grad som indeksen gjør.
En indeks er mer sannsynlig å komme seg etter en nedgang enn en individuell aksje. For eksempel, selv om et indeksfond som følger S&P 500 i 2008 ville ha tapt, si omtrent 38 %, steg den samme indeksen med 325 % ved begynnelsen av 2018.
Du må tenke – betyr det at det er en garanti for at aksjemarkedet vil komme seg og indeksen du investerte i alltid vil overgå den? Vel, alle som driver med investeringer vet bedre enn å komme med en slik påstand. Imidlertid har markedet alltid kommet seg selv etter å ha sett noen av de verste tapene. Igjen, det er ingen garanti for at det vil gjøre det. Men faktum er at det er en stor sjanse for at det skjer, og det gir investorene en sårt tiltrengt forsikring.
Når det er sagt, er det like viktig å huske at hvis du er i markedet over en kort periode, for eksempel fem år eller mindre, kan du tape penger hvis indeksen faller. Dette er fordi du er i markedet i kort tid og ikke har råd til å vente lenger på en markedsgjenoppretting. Som et resultat regnes indeksfond som de beste alternativene for langsiktig investering der du kan forbli investert i en periode på minst seks til ti år, om ikke mer.
Sektorindekser
Indekser som Dow Jones Industrial Average og S&P 500 er ment å spore aksjemarkedet generelt. Du kan imidlertid også investere i fond som sporer en bestemt sektor som olje, finans, teknologi, forbruksvarer og mer. Det er sannsynlig at du vil finne en indeks for hvilken sektor du kan tenke deg og at noen har opprettet et fond som følger den aktuelle indeksen. Hvis du tror at en bestemt sektor sannsynligvis vil overgå det generelle markedet, kan du kjøpe et fond som følger den sektoren og forbli diversifisert innenfor sektoren.
Det betyr at du har en annen måte å diversifisere med indeksfond. Når du investerer i sektorfond, er du fortsatt diversifisert. For eksempel, hvis teknologifondet ditt ikke går bra, er sjansen stor for at et annet indeksfond, for eksempel olje, vil gjøre det. Så med indeksfond diversifiserer du ikke bare innenfor hver sektor, men du er også investert i forskjellige sektorer.
I denne sammenhengen må du sørge for at du vet hva hvert fond investerer i, slik at du ikke ender opp med dupliserte beholdninger. For eksempel, hvis du har investert i energifond, har du sannsynligvis noen aksjer i et oljefond. Pass på at du sporer disse slik at du ikke ender opp med å investere tungt i én type fond.
Fordelene med indeksfond
Bedre avkastning – Som du kanskje allerede har forstått, er det flere fordeler med å investere i indeksfond. Den mest åpenbare av dem er at de konsekvent slår andre typer fond når det gjelder totalavkastning på lang sikt.
Lavere avgifter – En annen fordel med å investere i indeksfond er de lavere avgiftene. Indeksfond har vanligvis lavere forvaltningshonorar sammenlignet med andre fond fordi de forvaltes passivt. Indeksfond har ikke en aktivt handelsforvalter eller forskningsteam for å analysere verdipapirer og komme med anbefalinger. I stedet dupliserer indeksfondets portefølje bare forvaltningen av den valgte indeksen.
Lave transaksjonskostnader – De fleste indeksfond beholder investeringene til indeksen endres. Siden dette er en sjelden forekomst, er transaksjonskostnadene lave. Denne lavere kostnaden kan utgjøre en stor forskjell for avkastningen din over tid, og dermed hjelpe deg å tjene mer.
Mindre skattepliktig inntekt – Selv om indeksfond gir deg bedre avkastning over lang tid, da de handles inn og ut av verdipapirer sjeldnere, genererer de mindre skattepliktig inntekt. Så det betyr at aksjonærene kan nyte fordelen av lave skatter. Siden det er tusenvis av partier å velge mellom når du selger et bestemt verdipapir, kan du selge dem med lavest kapitalgevinst og dermed dra nytte av den laveste skattesatsen.
Som du ser er det flere fordeler med indeksfond. Før du velger en, må du imidlertid sammenligne utgiftsforholdene deres, da noen av dem kan være mye billigere enn andre.
Ulempene med indeksfond
Hver investering har en ulempe. Indeksfond er ingen unntak fra denne regelen.En av de iboende ulempene med indeksfond er at en portefølje vil stige og falle med sin indeks. Så hvis du er investert i en spesifikk indeks, vil du nyte fordelene når markedet gjør det bra. Men hvis ting ikke går for bra og markedet faller, vil du også være sårbar for tap. Dette skyldes i hovedsak at indeksfond ikke har en aktiv forvalter til å fornemme markedsbevegelsen og styre fondet unna tap.
Så selv om det kan være en god ting at du ikke pådrar deg flere utgifter når du forblir investert i indeksfond, går du glipp av tjenesten til investeringsforvaltere. På samme måte kan diversifisering, mens det er fordelaktig, også begrense oppsiden din. En bred samling av aksjer i et indeksfond kan bli trukket ned av få dårligere. Dette er helt i motsetning til de kirsebærplukkede porteføljene du kan nyte med andre typer fond.
Bunnlinjen
Som du kan se, kommer indeksfond med flere fordeler. Imidlertid har de også noen ulemper. For å lykkes med å investere i et indeksfond, må du forstå hva et indeksfond er og hva er fordelene og ulempene de har. Generelt er indeksfond gode investeringsmuligheter, spesielt fordi de tilbyr muligheter for diversifisering sammen med lave utgiftsforhold. Men med hver investering i et indeksfond, utsetter du også deg selv for risikoen i den indeksen. Indeksfond er best egnet for langsiktige investeringer fordi lav ytelse for en aksje vil bli oppveid av den gode utviklingen til andre i indeksen.
Til slutt bør det huskes at ingen aktive fondsforvaltere forvalter disse midlene. Så mye avhenger av ytelsen til indeksen. Derfor er det opp til deg å velge den beste indeksen og gjøre det beste ut av dine valg. Du kan forbli investert i en lang periode og høste fordelene. Hvis du ønsker å tjene litt på kort sikt, er ikke indeksfond det rette alternativet for deg.Så gjør ditt valg basert på dine krav og vilje til å forbli investert over lengre tid.